增值税第25号公告落地：这6类“不交税”的进项，现在能抵扣了

做财务的同行最近应该都刷到这条消息了——8月27日财政部、税务总局甩出一份《关于明确非应税交易等增值税有关事项的公告》（2026年第25号），9月1日就正式施行。别看标题写的是“非应税交易”这种拗口词，它其实解决了一个让会计们纠结了十几年的老问题：有些业务明明不交增值税，可对应的进项税到底要不要转出？过去全国各地的税务局口径都不一样，同一笔账，在A市能抵扣、在B市得转出，纯靠猜。这回算是把白名单和黑名单一次性拉清楚了。

先说最让人松口气的“白名单”。公告明确，下面这6类业务虽然本身不产生销项税，但采购时拿到的进项发票可以正常抵扣，不用再做进项转出：一是作为被保险人拿到保险赔付（厂房设备出险拿到的赔款，修设备的进项能抵）；二是接受货币性或非货币性资产捐赠；三是合同压根没履行、也没发生应税交易时收到的违约金；四是无偿提供服务（注意，无偿转让金融商品除外）；五是转让因自己发生应税交易产生的应收账款债权（不含有价证券）；六是跟销售收入、销售数量不直接挂钩的财政补贴。

这里最容易踩坑的是违约金那一条。关键区分点在“合同到底履行没履行”。生意做成了、只是对方晚付款收的违约金，那是价外费用，得交增值税；合同从头到尾没执行、一笔交易都没发生，这笔违约金才是非应税收入，进项能留着抵。不少老会计看到“不征税收入”四个字就习惯性地一律转出，9月1日之后这套肌肉记忆得改改了。

有能抵的，就有必须转出的

“黑名单”也写得明明白白，下面4类业务对应进项一律不得抵扣：销售货物、服务等不属于境内发生的应税交易；有偿转让股权（不含有价证券，也就是非上市公司股权转让）；持有股权或普通股拿到的股息红利；货物期货交易里非实物交割的环节。

股权转让和分红本身不征增值税，这大家都知道，但过去没明说“对应的进项也得转出”。现在补上了这个制度空白——你为了持股、为了促成这笔转让花的中介费、咨询费进项，得单独拎出来做转出，不能再笼统地往里塞。对做并购、做投资架构的企业来说，账得拆得更细。

顺手还改了几个高频实操口径

除了进项抵扣的主线，这份公告还一口气把几个平时吵翻天的细节钉死了：

• 商业折扣开票：价款和折扣额必须在同一张发票的“金额栏”分别注明，才能按折后价计税；你只写在备注栏，对不起，折扣额不能扣。这一点开票岗务必盯紧。
• 放弃增值税优惠：一般纳税人想放弃减免税，得提交书面声明、写清起始时间、报主管税务机关备案，不能再口头或事后随便放弃。原来的财税〔2007〕127号相关规定同时废止。
• 电信捆绑销售：卖电信服务顺带送你张SIM卡、送个手机，全部价款得分开核算，各自按适用税率计税。
• 资产重组金融商品：不征税重组里，接收方之后再把这批金融商品转出去时，买入价直接沿用原转让方当初的买入价，计税基础平移，链条打通。
• 第一道门票收入：特指观众进首道大门收的门票钱，场馆里头搞特展、专场演出另收的票不算免税范围。

还有个过渡安排挺贴心：2026年1月1日到8月31日期间已经发生、但还没处理完的业务，直接按新口径来，不用纠结“我是新政策前办的”这种事。配套的申报调整和我们之前聊过的开票大类改革其实是同一盘棋，想串起来的可以翻翻增值税新政过渡期申报调整解读和2026年第9号公告重塑增值税开票大类这两篇。

对企业和会计意味着什么

说白了，这份公告最大的价值是“确定性”。以前进项抵扣全靠赌地方口径，要么多交税白白吃亏，要么违规抵扣被预警。现在全国统一标准，白纸黑字。对常年做资产重组、接受大额捐赠、拿不挂钩财政补贴的企业，进项这块能实打实少转出一笔；而对频繁做股权交易、持有大量分红资产的主体，则要把相关进项单独归集、主动转出，别再混着抵。

顺便提一句，资产重组的进项处理思路跟集成电路企业资产置换可分5年纳税那条新规是一脉相承的，都是给并购重组松绑；而像境外机构投资中国债券免税再续两年这种“免征增值税”的优惠，其口径边界也在这波配套文件里被进一步厘清。政策之间是相互咬合的，建议财务把第25号公告存进收藏夹，9月报税季前过一遍自己的进项明细。